话说元始天妖魂飞魄散之后，仙界进入了一个鼎盛的时期，此消彼长，妖怪们全部过起了暗无天日的东躲西藏的生活，这种情况一直持续到充满传奇色彩的牛魔王的崛起。牛魔王的身世，并不为人知，只知道他曾经以一己之力，独闯西天须弥山，西天最大的教派婆罗门教被他打的封门闭户，谈牛色变。他自己又好广交朋友，义薄云天，天下足有一半的妖王受过他的恩惠。一天，牛魔王发下请贴，召集各路妖王在千魔谷举行一次大聚会，在这次大会上，牛魔王成功创立妖道联盟，自己则被称为平天大圣，荣登盟主之位。
在当时的妖魔界中，对牛魔王当盟主不服的还是不少，特别是被称为河中之王的蛟魔王、被称为山林大帝的狮驼王与被称为天南霸主的野象王，他们根本不把牛魔王放在眼里。牛魔王认为只有妖界的力量都集中在一起，才可能拥有与仙界谈判的实力，于是他亲自出马，先是与蛟魔王义结金兰，然后又收伏了狮驼王，这时候野象王主动找上门来挑战，他们在积雷山上大战一场后，野象王略逊一筹，输的心服口服，愿意从此奉他为尊，牛魔王仍以兄弟之礼待……？
妖魔道的实力在慢慢的积累中增强，就在牛魔王犹豫着是否率领群妖走出山林，正式向天庭要求平等生存的权力时，一个盖世英雄诞生了，他就是孙悟空。孙悟空的性格是天不怕地不怕，敢做敢为，先是扫荡龙宫得如意金箍棒，然后棒扫阴曹地府勾消生死簿。玉皇大帝从没见过这么嚣张的妖怪，便把孙悟空请上天庭，给了个芝麻绿豆大的小官他当。孙悟空发觉受骗，大怒之下反出天庭，在花果山前打败十万天兵，当时整个乾坤都被他震住了，这当中就包括有平天大圣牛魔王。六大魔王一起来到花果山看望这位妖道英雄，七大王在花果山上拜了把子。此后不久，又到了千魔谷的妖王聚会的时候了，孙悟空在千魔谷的比武大会上一鸣惊人，再次威震八方，并得到白骨夫人的倾慕，可惜孙悟空不解风情，让白骨夫人伤透芳心。
不久，孙悟空被再次请上天庭做齐天大圣，因为误闯玉宇宫，遇到了玉宇公主。这时四个妖道出现，掳走了当时一点神通也没有的幻仙子，孙悟空见义勇为的追了下去，大战陷空岛，营救玉宇公主。这时四道的师父三笑神君突然现身暗算，孙悟空才发现已陷身于一个大阴谋之中。孙悟空决心找出幕后指使，却发现敌人异常的强大，幸好蛟魔王闻讯赶来才救出被深陷重围的孙悟空。孙悟空发现自己爱上了幻仙子，决定为天宫做点事，七兄弟全部聚到一起，在雾障坪与三笑神君及毒龙尊者决战，在这个过程中幻仙子体内涵藏已久的玉帝九成功力也引发了，最终在他们共同的努力下，消灭了这两个大魔头，但在这次除魔的过程中，野象王失去了爱侣天罗公主。
孙悟空回天庭提亲，玉皇大帝却以天规为限，令孙悟空与幻仙子好事我磨。孙悟空认死理一定要光明正大的迎娶幻仙子，把天宫搅得大乱，可惜众神都无法令玉帝改变主意。孙悟空心冷，幻仙子却决定下界与他私奔。牛魔王要帮孙悟空举办一场盛大的婚礼，与娘子罗刹女在积雷山摆下了绵延八百里的宴席，而且在孙悟空与幻仙子正式行礼时，集合百万妖精释放妖气，冲射灵宵宝殿，目的纯粹是为了出一口恶气。玉皇大帝大惊，忙派太白金星前往积雷山，假意说改变了主意，请孙悟空与幻仙子先回天宫，孙悟空与幻仙子信以为真，返回天界，在橎桃园里过起了神仙眷属的生活。
不久后王母娘娘发下请贴，要在瑶池宴请诸仙，其实是共商除妖之策，这次大会当然不会邀请孙悟空了。孙悟空却认为自己官封齐天大圣还没有受邀，而自己与幻仙子返回天庭后，玉帝又迟迟未肯相见，心中忿忿不平，便大闹了橎桃会场，还偷吃了太上老君的九转仙丹。玉皇大帝本来因为孙悟空诛杀了毒龙尊者等魔头，为天庭立下大功，派兵擒他师出无名，此时有了这个借口，便出动大军，还请来一直不问世事的无敌将杨戬挂帅，一番苦战后，因为关心花果山猴兵猴将的生死而走神的孙悟空被太上老君偷袭得手，擒回天宫。可是想不到孙悟空吃过九转金丹后，刀枪不入，竟是杀不了他，最后太上老君只好启用八卦炉，希望用三昧真火炼化他。
在孙悟空被擒的同时，太上老君发动三昧真火，火烧积雷山八百里，仙妖两界的大战爆发。牛魔王率众兄弟杀上天庭，经过七七四十九天的血战后，蛟魔王战死在南天门，仙界开始占据上风，但就在这个时候孙悟空从炼丹炉中逃了出来，六兄弟里应外合，终于击溃了天兵，把玉帝围在灵宵宝殿之上。眼看就要性命不保之际，先有幻仙子阻拦，后有如来赶到，他以激将法与孙悟空打赌，经过那场著名的赌约后，孙悟空认输，幻仙子自刎，牛魔王等众兄弟也退回了人间。
补充：
道教里关于玉皇大帝的来源说。
很早很早以前，有一个国家叫做光严妙乐国，国王叫做净德、王后名字叫做宝月光，年纪一大把了，还没有一个儿子，于是天天对着元始天尊的泥像祷告，一连半载多，从不间断，他的虔诚终于感动了元始天尊。
一天晚上，宝月光王后突然做了一个梦，梦见自己正在王宫的后花园游玩的时候，突然天上豪光亿道，瑞彩千条，太上道君（灵宝天尊